نسبت اهرم یکی از مهمترین نسبت های مالی است زیرا تعیین می کند که چه مقدار از سرمایه موجود در شرکت به صورت بدهی است. همچنین تحلیل می کند که چگونه شرکت قادر به انجام تعهدات خود است.
نسبت اهرم با تجزیه و تحلیل ساختار سرمایه شرکت و نحوه مدیریت ساختار سرمایه خود به گونه ای که بتواند بدهی ها را پرداخت کند حیاتی تر می شود.
اجازه دهید ما در برخی از نسبت اهرم است که به طور کلی استفاده می شود نگاه
دو نوع گسترده از نسبت اهرم وجود دارد که عبارتند از:
- نسبت ساختار سرمایه
- نسبت پوشش
نسبت ساختار سرمایه
نسبت ساختار سرمایه برای تعیین استراتژی تامین مالی است که استفاده می شود به طوری که این شرکت می تواند در پرداخت بدهی بلند مدت تمرکز استفاده می شود.
نسبت هایی که تحت نسبت ساختار سرمایه قرار می گیرند عبارتند از:
ج. نسبت بدهی به حقوق صاحبان سهام
این برای محاسبه میزان دارایی هایی که توسط سرمایه گذاری های مالکان تامین می شود استفاده می شود. این نشان می دهد که چه بخشی از دارایی های شرکت توسط سرمایه گذاران تامین می شود و یک شرکت با استفاده از بدهی چقدر اهرم دارد.
به شرح زیر محاسبه می شود
نسبت حقوق صاحبان سهام = کل حقوق صاحبان سهام/ کل دارایی ها
یا می تواند به صورت زیر محاسبه شود
نسبت حقوق صاحبان سهام = حقوق صاحبان سهام/ کل سرمایه شاغل
نسبت حقوق صاحبان سهام بالاتر به سرمایه گذاران بالقوه نشان می دهد که سرمایه گذاران موجود به شرکت اعتماد دارند و مایل به سرمایه گذاری بیشتر در شرکت هستند.
نسبت بدهی نوعی نسبت مالی است که در محاسبه میزان اهرم مالی که یک شرکت استفاده می کند مفید است. این در درصد نشان داده شده است و در درک نسبت دارایی هایی که توسط بدهی تامین می شود بسیار مفید است.
فرمول محاسبه نسبت بدهی به شرح زیر است
نسبت بدهی = کل بدهی / کل دارایی ها
جایی که کل بدهی = وام های کوتاه مدت و بلند مدت, اوراق قرضه و اوراق قرضه
نسبت بدهی بالاتر معمولا شاخص ریسک مالی بالا است اما بسیاری از شرکت ها از بدهی های بالا برای ایجاد تجارت بیشتر استفاده می کنند. اگر سود حاصل از استفاده از بدهی بیشتر از سود مورد نیاز برای بازپرداخت بدهی باشد گفته می شود که برای تجارت سودمند است.
ج. نسبت بدهی به حقوق صاحبان سهام
این نسبت محاسبه نسبت بدهی و حقوق صاحبان سهام است که با استفاده از یک شرکت برای تامین مالی عملیات کسب و کار. این یک نسبت مالی مهم است که نشان می دهد چگونه یک شرکت در حال تامین مالی عملیات خود است.
با فرمول زیر محاسبه می شود
نسبت بدهی به حقوق صاحبان سهام = کل بدهی/ صندوق سهامداران
نسبت بدهی به حقوق صاحبان سهام = کل بدهی ها / حقوق صاحبان سهام کل.
نسبت د / ه یا نسبت بدهی به حقوق صاحبان سهام برای انواع مختلف صنایع متفاوت است. این بیشتر در شرکت هایی است که نیاز به مقدار زیادی بدهی دارند.
همچنین بخوانید:
نسبت پوشش
نسبت های پوشش توانایی یک شرکت را در انجام تعهدات بدهی خود که شامل پرداخت سود یا سود سهام است تعیین می کند. نسبت پوشش بالاتر باعث می شود که یک کسب و کار بتواند سود سهام و پرداخت سود را پرداخت کند.
اجازه دهید در اینجا انواع نسبت های پوشش را مورد بحث قرار دهیم
نسبت پوشش خدمات بدهی
دوم نسبت پوشش بهره
ج. نسبت دنده سرمایه
نسبت پوشش خدمات بدهی
نسبت پوشش خدمات بدهی در امور مالی شرکت ها برای تعیین جریان نقدی موجود در تجارت استفاده می شود که می تواند برای پاکسازی تعهدات بدهی فعلی که به صورت پرداخت سود یا سود سهام یا غرق شدن وجوه و غیره استفاده می شود.
با فرمول زیر محاسبه می شود
نسبت پوشش خدمات بدهی = سود عملیاتی خالص / خدمات کل بدهی
جایی که کل خدمات بدهی تعهدات بدهی فعلی است که یک شرکت بدهکار است.
نسبت 1.5 به 2 به عنوان یک نسبت ایده برای یک شرکت در نظر گرفته می شود در حالی که مقداری که کمتر از 1 است نشان دهنده جریان نقدی منفی است که باعث می شود یک شرکت در معرض عدم توانایی در پاک کردن تعهدات بدهی جاری باشد.
دوم نسبت پوشش بهره
نسبت پوشش بهره نسبت مالی است که توسط سرمایه گذاران برای تعیین چگونه به راحتی یک شرکت قادر به روشن کردن علاقه استفاده می شود است. این است که با تقسیم کسر یک شرکت است که اشاره به سود قبل از بهره و مالیات های پرداخت بهره است که به علت در دوره حسابداری جاری محاسبه می شود.
نسبت پوشش بهره = کسر / بهره به دلیل
این یک حاشیه ایمنی است که یک شرکت باید برای پرداخت بدهی های خود در دوره حسابداری معین داشته باشد.
ج. نسبت دنده سرمایه
نسبت دنده سرمایه یک نسبت حیاتی است که به ارزیابی سلامت مالی شرکت کمک می کند. این نسبت ساختار سرمایه شرکت را محاسبه می کند و نسبت بدهی ها و حقوق صاحبان سهام را تجزیه و تحلیل می کند. بدهی یک گزینه کم هزینه است اما بار بیشتری را به عنوان بدهی در صورتهای مالی شرکت وارد می کند.
نسبت دنده سرمایه تاثیری را که بدهی بر ساختار سرمایه شرکت دارد اندازه گیری می کند.
این را می توان با فرمول زیر محاسبه کرد
نسبت دنده سرمایه = سهام داران عادی / صندوق های تحمل هزینه ثابت
این مقاله به دانشجویان کمک می کند تا دانش مفهومی خود را در زمینه های نسبت هایی که برای تجزیه و تحلیل صورت های مالی و موقعیت شرکت استفاده می شود توسعه دهند. برای چنین مقالات جالب بیشتر, در ارتباط باشید به بیجو.
